آيت الله سید مهدی عبادی در سال ۱۳۱۵ ش در خانواده‌ای روحانی در خراسان به‌‌دنیا آمد. پدرش حجت‌الاسلام آقا سید حیدر در تمامی دوران تحصیل به تبلیغ پرداخت و در عین حال برای امرار معاش به شغل کشاورزی مشغول بود و حوزه علمیه خوسف را تأسیس کرد. مادرش نیز نوه مرحوم آيت‌ا... حاج میرزا علی خوسفی بود ...